Gestion des risques

​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​La gestion proactive des risques du Régime vise à lui permettre de respecter ses engagements. Elle évolue constamment et se veut à l’avant-garde des meilleures pratiques de l’i​​ndustrie. 

Nous nous appuyons sur les capacités sans cesse bonifiées de modélisation, de projection et de simulation qui servent de base à la prise de risque. La gestion intégrée et dynamique des risques dans l’ensemble des activités du Régime constitue un levier de performance stratégique. Elle est au cœur de l’élaboration du portefeuille global, et son influence se répercute sur l’ensemble des décisions d’investissement. 

Nous prenons suffisamment de risques pour assurer un rendement adéquat à long terme, mais nous devons également mettre en œuvre des stratégies permettant de stabiliser et de maintenir la bonne santé financière du Régime selon les différents scénarios possibles.​

Princi​paux risques
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​Taux d'i​​ntérêt​​
Les variations de taux d’intérêt influencent directement et considérablement la santé financière du Régime.​​​
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​Longévité​
​Une longévité des participants supérieure à celle estimée ou une mise à jour des tables de mortalité utilisées pourraient entraîner des coûts plus élevés.
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​Marché
​La volatilité des marchés financiers pourrait engendrer des rendements négatifs affectant les cotisations requises pour financer le Régime.
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​Liquidité
Les liquidités du Régime doivent être suffisantes pour qu’il puisse s’acquitter de ses obligations financières en tout temps.

​Mesures d’atténuation des risques​​
Registre des risques exhaustif 
Des tableaux de bord dynamiques permettent d'identifier les principaux risques liés à l’administration et à la gestion financière du Régime. Chacun de ces risques est évalué et suivi au moyen d’indicateurs pour lesquels des cibles et des balises sont déterminées. Ces suivis permettent d’assurer le respect des objectifs en diagnostiquant les causes de dépassement et en rectifiant la stratégie, s’il y a lieu.

Systèmes de risques
Des outils de gestion des risques reconnus dans l'industrie sont utilisés pour quantifier, évaluer et gérer de façon détaillée les risques financiers associés à l'ensemble des actifs et des passifs du Régime. 

Soutien aux investissements
Nos experts en gestion des risques accompagnent nos gestionnaires d'actifs afin d'assurer une prise de risque adéquate lors de chaque investissement et de la construction de portefeuilles.

Résilience en temps de crise financière
Nous participons activement aux exercices de scénarios de crises intégrés du Mouvement Desjardins afin d'assurer la résilience du Régime dans différents environnements financiers. 

Table de mortalité personnalisée
Afin d’améliorer l’estimation de la longévité des participants, nous personnalisons annuellement la table de mortalité canadienne généralement utilisée en considérant l’expérience réelle des participants du Régime et les analyses socio-économiques.

Risques climatiques​
Nous avons procédé au développement et à l'exécution des premières quantifications des risques climatiques pouvant affecter les actifs réels canadiens. La résilience du Régime face aux changements climatiques est l'une de nos grandes priorités.​